De IS300h zal een full-hybrid worden die de achterwielen aandrijft. Onder de kap schuilt een doorontwikkelde 2.5 liter vierwilinder met Atkinson-cyclus en 220 pk. De batterijkit zal niet in de koffer liggen, wel onder de bodemplaat om zo geen plaats te ontnemen voor passagiers. De CO2 uitstoot zou onder de 100 g/km duiken en het gemiddeld verbruik rond 4,3 liter per 100 kilometer schommelen.
Er zal ook een nieuw ‘Drive Mode Select’-systeem beschikbaar zijn dat vier inschakelbare rijmodi aanbiedt: ECO, NORMAL, SPORT/SPORT S en – enkel voor wagens met AVS – SPORT S+.